📊 29 czerwca zaczyna się gęstą mapą makro: mocny dolar, tydzień danych z rynku pracy USA, forum EBC w Sintrze, presja na Bitcoinie i korekta złota. Dla tradera to nie są osobne nagłówki, tylko jedna ścieżka płynności, stóp i apetytu na ryzyko.
Dolar kończy najlepszy miesiąc od prawie roku, a DXY pozostaje blisko 13-miesięcznego maksimum. Wysokie rentowności obligacji USA, jastrzębie oczekiwania wobec Fed i napięcia wokół Zatoki wspierają popyt na USD. Gdy dolar jest mocny, akcje, złoto i krypto mają mniej miejsca na łatwe wzrosty.
Najważniejszym tematem tygodnia jest rynek pracy USA. Ponieważ 3 lipca jest w USA dniem wolnym związanym z Dniem Niepodległości, raport NFP za czerwiec zaplanowano na czwartek 2 lipca, a nie na zwykły piątek. Wcześniej JOLTS, ADP, PMI przemysłowy i nastroje konsumentów mogą ruszyć oczekiwania stóp.
Europa dokłada forum EBC w Sintrze. Szefowie dużych banków centralnych będą mówić o inflacji i polityce pieniężnej, a każdy nowy ton Fed lub EBC może jednocześnie poruszyć dolara, euro i globalne obligacje. EURUSD i rentowności trzeba czytać razem.
Bitcoin pozostaje pod presją poniżej $60 000 po dużym spadku od początku roku. Odpływy ze spotowych ETF, drogie finansowanie i niepewność regulacyjna w USA utrzymują defensywny klimat na krypto. Złoto koryguje w okolicy $4 050, bo mocny dolar i dłużej wysokie stopy ograniczają popyt na aktywa bez odsetek.
Wniosek QX Hub: główne ryzyko dnia to zatrudnienie i wpływ danych na oczekiwania wobec Fed. Mocne dane oznaczają mocniejszego dolara i presję na akcje, złoto oraz krypto. Słabe dane mogą przywrócić apetyt na ryzyko, ale warto czekać na potwierdzenie z DXY i rentowności.
